Фильм снят по одноимённому произведению Анатолия Рыбакова. События разворачиваются в маленьком городишке с названием Ревск. На летние каникулы сюда вместе со своими родителям приехал школьник Маша. Его семья финансовым достатком похвастаться не может, а посему одну комнату сдаёт комиссару Полевому. Однажды Миша заметил, как комиссар прячет кортик. Наш герой тут же заинтересовался, что же в этой казалось бы обыкновенной вещице такого, что Полевой захотел её спрятать. Как оказалось, кортик не простой, он хранит зашифрованное послание и его ищут бандиты...